แนะนำซื้อ ราคาเป้าหมาย 260 บาท เป็นหุ้นปลอดภัยจากโคโรนาไวรัส ไม่ถูกกระทบจากภัยแล้งและงบฯปี 2563 ล่าช้า คาดกำไร 4Q19 ที่ 8.22 พันลบ. +23% Y-Y จากรายได้ที่โตต่อเนื่อง แต่ -3% Q-Q จากค่าใช้จ่ายจัดงานครบรอบ 30 ปีและถูกกระทบเล็กน้อยในบางตลาดที่ แข่งแพคเกจราคาต่ำทำให้กำไรทั้งปี +8% Y-Y โตครั้งแรกในรอบ 4 ปี การประมูล 5G (16 ก.พ.) คาดการแข่งขันไม่รุนแรงเพราะ Use-Case และมือถือ ที่รองรับ มีน้อย และ DTAC อาจไม่สู้ราคา เราคาดกำไรปี 2020 โตต่อ +9% โตสูงที่สุดในกลุ่มมือถือ และคาดจ่ายปันผล 2H19 ที่ 4.27 บาท/หุ้น

DW24 ที่เกี่ยวข้อง ADVA24C2006A

ที่มา : FSS Research 27/01/2020